(四)附息债券的定价公式
1、对于一年付息一次的债券
(1)按复利贴现，其内在价值决定公式为：(P：债券的内在价值;C：每年支付的利息;M：票面价值;n：所余年数;r：必要收益率;t：第t次)
(2)按单利贴现，其内在价值决定公式：
2、对于半年付息一次的附息债券(P：债券的内在价值;C：半年支付的利息;n：所余年数乘以2;r：半年必要收益率;)
(1)按复利
三、债券收益率的计算
(一)当前收益率：债券的年利息收入与买入债券的实际价格比率。(Y：当前收益率;P：债券价格;C：每年利息收益)
(二)内部到期收益率：把未来的投资收益折算成现值，使之成为购买价格或初始投资额的贴现率。(P：债券价格;C：每年利息收益;F：到期价值;n：时期数(年数);Y：到期收益率)
半年付息一次的债券：(P：债券价格;C：每半年利息收益;F：到期价值;n：时期数(年数乘以2);Y：半年利率)
(三)持有期收益率：从买入债券到卖出债券期间所获得的年平均收益(包括当期发生的利息收益和资本利得)与买入债券实际价格的比率。(Y：持有期收益率;C：每年利息收益; ：债券卖出价格; :债券买入价格;N：持有年限)
(四)赎回收益率
责任编辑：张瑶
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